Bör jag refinansiera mina studielån?

Om du för närvarande hanterar dina studieskulder har du förmodligen hört talas om möjligheten att refinansiera dina studielån. Kanske har du vänner som själva har gjort det, eller så har ditt finansinstitut inkluderat refinansiering i en växande lista över alternativ som kan hjälpa dig att hantera din skuld på ett mer effektivt sätt. Allt detta prat om potentiella besparingar, förenkling av dina lån och andra fördelar har väckt ditt intresse, men hur vet du om refinansiering av studielån studielån är rätt för dig?

Notera: För närvarande är alla betalningar för vissa typer av federala studielån uppskjutna fram till den 30 september 2021 enligt ett exekutivt beslut av presidenten. Ränta kommer inte att uppkomma under denna tidsperiod. (Obs uppdaterad den 22/2/2021)

Om alla följande sju situationer gäller för dig kan refinansiering av dina studielån vara en effektiv strategi för att betala av dina studielån och fokusera på dina andra ekonomiska mål.

Du har utmärkt kredit

Demonstrera ansvarsfull kredithantering med en FICO-poäng på 750 eller högre sätter dig i ett bättre läge för att kvalificera dig för refinansiering av studielån. Det är också viktigt att dina nuvarande studielån är i gott skick och inte har uppskov eller uppskovstid. Långivare använder ofta kredithistorik som en indikator på en pålitlig låntagare, så att ha god kreditvärdighet, ett lågt skuld-till-inkomstförhållande och en solid kreditvärdighet bör göra det lättare för dig att refinansiera dina studielån.

Plus en stark lön

En robust, jämn inkomst är en bra signal om din förmåga att göra punktliga lånebetalningar, särskilt när du har en betydande skuld att återbetala. För de flesta refinansieringsansökningar måste du lämna in en kopia av förra årets skatteinformation, till exempel ett W-2 formulär, och en aktuell lönekuvert. Om du är egenföretagare eller har andra inkomstkällor kan du behöva tillhandahålla ytterligare dokument.

Och arbetslivserfarenhet inom din bransch

En meritlista över framgångar i ditt nuvarande yrke är ett annat sätt att visa att du är stabil i din karriär och att du har förmåga att klara av dina skuldförpliktelser. Men detta betyder inte att heltidsanställda AT-läkare, medicinska kandidater och andra låntagare som vidtar smarta åtgärder för att främja sin karriär bör undvika refinansiering. Att kontrollera med enskilda långivare är det bästa sättet att se hur din nuvarande yrkeserfarenhet förhåller sig till vad som krävs för en refinansiering av studielån.

Du har sparat lite pengar

Att visa en förmåga och vilja att spara pengar är ett bra sätt att visa på en ansvarsfull penninghantering. Att ge bevis på kortsiktiga besparingar med tillräcklig likviditet för livets oväntade utgifter är särskilt viktigt. Vissa långivare kan be att få se ett aktuellt saldo på ett check- eller sparkonto innan de beviljar en kredit. Du kan förbereda dig för refinansiering genom att ha ett sparkapital, vilket också är en bra metod för att skapa en sund ekonomisk framtid. Många finansiella rådgivare rekommenderar att du har tillräckligt med besparingar för att täcka 6 till 12 månaders utgifter.

Du har också en betydande mängd skulder

Jo högre ditt utestående studielånesaldo är, desto mer kan du dra nytta av en refinansiering. En potentiell sänkning av din ränta kan resultera i betydande besparingar i räntebetalningar när du är skyldig mer än 60 000 dollar. Säg till exempel att en låntagare har ett saldo på 147 000 dollar över en tioårig löptid, med en årlig ränta på 7,21 % (Annual Percentage Rate, APR). En omfinansiering till en lägre ränta på 3,50 % effektiv ränta kan spara 32 000 dollar i ränta under lånets löptid. Det lönar sig att sätta in dina egna lånevillkor i en kalkylator för den effektiva räntan för att se hur mycket pengar du kan spara genom att refinansiera.

Med höga räntor på dina studielån

Många yrkesverksamma som avslutade sin forskarutbildning under det senaste decenniet tog studielån med räntor på över 6 %. Om detta är sant för dig har du något att vinna på att få en lägre ränta.

Ett alternativ för att sänka räntan på dina studielån är att ta ut en personlig kreditlinje. I likhet med traditionell refinansiering av lån gör en personlig kreditlinje det möjligt för dig att strategiskt kombinera flera studielånsbetalningar till en månadsbetalning och potentiellt spara pengar genom att sänka den totala räntan.

En personlig kreditlinje har dock ytterligare fördelar. Flexibiliteten hos en personlig kreditlinje gör det till exempel möjligt för dig att refinansiera dina skulder – som studielån eller billån – till en lägre ränta, samtidigt som du behåller tillgången till medel för ytterligare finansiella behov, till exempel för att täcka hushållets utgifter eller planera för din familjs framtid.

Lär dig mer om hur en personlig kreditlinje fungerar och hur den kan hjälpa dig att sänka dina totala studielånekostnader. Om du är intresserad av att lära dig mer om en personlig kreditlinje från First Republic och hur den kan hjälpa dig att uppnå dina egna finansiella mål, se din ränta med hjälp av denna personliga kreditkalkylator.

Finally, you don’t plan on using the features of your current loan

Väljer du att refinansiera innebär det att du troligen förlorar vissa funktioner som är förknippade med dina befintliga studielån. Men om du inte förväntar dig att dra nytta av uppskovsalternativ, inkomstbaserad återbetalning eller låneförlåtelsebestämmelser kanske du inte saknar att ha dem.

Studentlånsskulder kan vara skrämmande i sig, och mängden alternativ för att refinansiera, konsolidera eller hitta andra sätt att effektivt betala tillbaka dessa lån kan vara lika överväldigande. Nyckeln är att samla in en fullständig bild av din ekonomiska situation, dina framtida behov och mål – och låt det vara din guide för att bestämma ditt idealiska alternativ.

Alla människors ekonomi är olika, och det är viktigt att noggrant väga alla dina alternativ innan du förbinder dig till någon ny finansiell produkt. Men om ovanstående situationer stämmer för dig kan finansiering via en personlig kreditlinje vara ett bra sätt att sänka din ränta och betala mindre under studielånets löptid – så att du kan gå vidare till nästa milstolpe i din karriär.